Oberoende värdering optioner

Värdering av tillgång (Mark-to-Market)

+ Pris och nyckeldata från olika marknader (ex. börs)

+ Priser, handelsvolym i förhållande till sk. ”Block Trade”, en större individuell eller gemensam försäljning

Värdering av tillgång (Mark-to-Matrix)

+ Noterade priser för liknande tillgångar på aktiva marknader

+ Av mäklare ställda priser, (kan ibland krävas mer än 1 pris)

+ Noterade priser för identiska eller liknande tillgångar på inaktiva marknader

+ Andra observerbara marknadsindata: räntor, avkastningskurvor, volatilitet och kreditrisker

+ Indata som härrör från eller bekräftas av observerbar marknadsdata genom korrelations- eller regressionsanalys

Värdering av tillgång 3 (Mark-to-Model)

+ Icke observerbara indata

+ Modeller (t.ex. Black-Scholes, diskonterat kassaflöde, multipel av intäkter eller EBITDA) med användning av betydande indata som inte är observerbara

+ Kan inkludera börsnoterade värdepapper med mycket liten marknadsaktivitet